Добрый вечер!
Очень давно не выходил на связь, поэтому сегодня будет много инфы 🙂
Новые сделки:
28.02.2025 +28 QLD / 102.2 $
24.03.2025 +50 TQQQ / 66.09 $
21.04.2025 +70 TQQQ / 41.62 $
08.05.2025 +60 TQQQ / 60.33 $
20.06.2025 +11 QLD / 107.64 $
16.07.2025 +24 QLD / 119.29 $
29.08.2025 +25 QLD / 124.2 $
Весь портфель, его изменения и самочувствие, как всегда, можно смотреть тут 👉 https://intelinvest.ru/public-portfolio/210131
Стратегия остается неизменной: на сильных просадках (например, когда шалил Трамп в марте–мае) я докупал более волатильный TQQQ, а при новых хаях или близко к ним беру менее рисковый QLD.
Подписан на множество каналов с глубокой аналитикой по зарубежным (в том числе США) рынкам, и, естественно, все кричали, что конец света, Трамп не понимает, что делает, компании вливают миллиарды в AI-пузыри, а прибыли пока эти направления особо не приносят. В итоге индексы немного пошатало несколько месяцев (и это были как раз отличные моменты для докупок — я докупал, сколько было свободных денег). В итоге NASDAQ 100 обновил хаи уже в июле, QLD также на максимумах, и даже TQQQ подъехал к максимуму, хотя ему традиционно сложнее выбираться из долгих и сильных просадок, так как это фонд с х3 плечом.
В общем, я глубоко не погружаюсь в дебри экономики США, просто исхожу из того, что долгосрочно всё всегда было ок. Каждый год начинается то ковид, то война, то торговая война с Китаем, и всепропальщики орут, что Америка загибается. А потом спустя несколько месяцев при полной тишине всё, как всегда, восстанавливается и растёт дальше.
Словом, моя стратегия остаётся неизменной вне зависимости от новостей. Конечно, всегда стремно докупаться при сильных проливах, но история показывает, что долгосрочно это отличные точки входа. Это я про американские индексы, для РФ эта история не работает — я всё также держусь подальше от российских акций. Хотя всё, что покупал ранее — акции Яндекса и Тинька — держу скорее из спортивного интереса.
💰 Мой портфель по сумме вблизи максимумов (на момент написания 14,2 млн). По общей прибыли портфеля пока в просадке: было +9 млн в моменте (17.12.2024), сейчас ~5,9. Но это не более чем влияние курса рубля, который сейчас болтается на 80р. Естественно, это вопрос времени, когда он вернётся к 100 и выше.
И вот о чём сейчас хочу поговорить, что нас с вами точно коснётся в ближайшее время — это ситуация в российской экономике, дефицит бюджета и почему я жду падение рубля.
📊За весь 2024 год у нас был дефицит бюджета 3,485 трлн. За текущий год (данные за январь–июль) уже 4,879 трлн. Особенно поистратились в январе, апреле и июле.
В 2024 было даже 5 профицитных месяцев (доходы > расходов), поистратились в феврале, апреле и в декабре (видимо, авансировали что-то капитальное) — за декабрь дефицит был 3 трлн.
В 2025 структура немного другая: в январе сразу бахнули 1,7 трлн дефицита, в феврале ещё триллион, в апреле ещё триллион и в июле снова)
Суммарный дефицит за 7 месяцев — почти 5 трлн. Впереди ещё 5 месяцев плюс традиционно авансовый декабрь. Что будет в итоге за год, сложно предугадать: есть мнения вплоть до 10 трлн, я бы поставил на что-то около 7-8 трлн минимум. Очевидно, что надо резать расходы, но понятно, что на оборонные нужды их резать никто не будет, а всего остального там не так и много. В общем, время покажет)
Если что-то вроде 3-4 трлн годового дефицита еще можно подлатать, часть взять в ФНБ, часть скинуть банкам в виде офз, словом, жить можно, то текущая история более интересная.
Из плохих тенденций — очевидно то, что 1) аппетиты государства растут 2) так называемую операцию никто сворачивать не собирается 3) расходы растут каждый год. У нас был большой дефицит в 2020 из-за короны, 10 трлн дефицит суммарно за 3 года операции, и сейчас по ходу нижним краем дефицита при текущих аппетитах будет уже 7 трлн. За год.