Добрый вечер!
Текущий портфель - https://intelinvest.ru/public-portfolio/210131. Была сделка по tqqq и в ближайшие дни должен дойти ещё один swift в interactive brokers, докуплю этот etf. В ближайшие дни сделаю пост про несколько интересных американских фондов и tqqq в частности.
Думаю уже все в курсе произошедшего треша, вдруг если не видели - https://www.youtube.com/watch?v=wDkztLMNK9k - интервью основателя Тинькофф Дудю. Не являюсь почитателем творчества Юрия, но в любом случае видео нужно посмотреть, хотя бы ради интервью основателя Тинькофф. Думаю, оно не только и не столько про конкретно Тинькофф банк, а в принципе про бизнес в России. И соответственно об инвестициях в этот бизнес. Про то, как Олег построил самый крутой банк в стране за несколько лет. Про то, как в этой стране все может измениться за день, причем не в твою пользу и независимо от тебя.
Как теперь будет управляться Потанин банк - неизвестно. Ребрендинг, как и уход от дел конкретно основателя Тинькофф ни на что не повлияют, тк ориентировочно с 2014-15 гг. Олег принимал решения только по общей стратегии, а операционной деятельностью и развитием занимались Хьюз и команда. У траста основателя Тинькофф было 35% доли, то есть по идее и контролирующего пакета у нового владельца также не будет (вероятно будет большинство голосующих акций). Однако, в конце апреля из банка ушли Павел Фёдоров и Оливер Хьюз, которые и занимались непосредственно развитием бизнеса. Можно ли надеяться, что TCS повторит судьбу Apple и после ухода основателя (а в нашем случае и ключевых людей, построивших компанию с нуля) продолжит также круто расти и развиваться? Хотелось бы верить в сказку, но в российских реалиях это маловероятно.
Завтра банк отчитается по первому кварталу и по идее все должно быть норм. Но. Докупать акции больше не буду, и также буду очень внимательно следить за отчетами в ближайшие кварталы. Почему - потому что как показывает практика, Россия - не Америка и тут стратегия Баффета "купи Coca-Cola и держи 50 лет" не работает. В цену акций TCS теперь будет естественно закладываться и геополитика, и выход нерезидентов может уронить цену. В любом случае, при нормальных отчетах должны отрастать к 7-8к за акцию. Если будет сильное падения показателей, буду думать над продажей.